S&P 500 7413.18 +0.02%NASDAQ 24932.08 -0.17%Dow Jones 52210.08 +0.51%Russell 2K 2948.04 +0.27%VIX 19.1 +2.80%EUR/USD 1.13688 -0.32%
MORNING ALPHA

Newsletter financière quotidienne

mardi 28 juillet 2026 · 10:12:03 · numéro archivé
EN FR
⚠ Data quality : DEGRADED · 8 notes
⚠ Qualité des données: DEGRADED
market_pulse — Mardi matin à Zurich : les niveaux actions/indices correspondent aux clôtures Yahoo de lundi 2026-07-27 (S&P 7413.18 / Nasdaq 24932.08 / Dow 52210.08) ; ^VIX impression d’ouverture Yahoo mardi 19.10 ; ^TNX lundi 4.641 ; EURUSD/GC/CL session Yahoo mardi ; BTC/ETH CoinGecko mardi. Change_pct pour les actions au comptant = lundi vs vendredi.
us_equity_ideas — Fundamentals waterfall vide/circuit_open pour INTC/ASML/XOM/MSFT. Prix AlphaVantage lundi (ASML 1655.26 / XOM 154.77 / MSFT 389.10). INTC retiré — résultats du 23 juillet hors fenêtre de catalyseur de 48h.
eu_equity_ideas — eu_fundamentals_gap : fondamentaux ASML.AS/TTE.PA vides. Agrégateur /news vide pour les deux ; catalyseurs issus du web (rapport Chine sur le DUV ; communication de rachat d’actions de TotalEnergies). Prix AlphaVantage lundi (ASML.AS €1429.8 / TTE.PA €74.38).
penny_plays — GOSS AlphaVantage $0.1994 lundi. /sentiment vide (Social_Momentum=0). OTLK stoppé (~−23% depuis la recommandation) et non réintégré — le relèvement à Neutral/$1.60 de l’objectif de cours par HC Wainwright est réel, mais le risque de dilution post-approbation/commercial domine après le washout.
forex_rebalancing — Historique des croisements EUR via Yahoo EUR*=X (les symboles EURUSD seuls renvoyaient vide). Manifold : hausse de juillet ~22% ; CME FedWatch ~34–36% selon les commentaires TradingKey/Manifold.
commodities_outlook — HG=F/DBA derniers niveaux cash lundi ; GC/CL incluent la session Yahoo de mardi. Aucun dispatch BUY — l’or est passé de HOLD à FOMC dans le sillage d’une hausse ; le pétrole reste HOLD après une deuxième séance de forte baisse.
crypto_landscape — Flux spot ETF d’après Farside/WuBlockchain, publications du 27 juillet (BTC −$11.6M / ETH +~$9–12M). Niveaux CoinGecko mardi BTC $63,506 / ETH $1,881.82.
risk_cover_playbook — SH/TLT/VIXY live Yahoo null ; vérifié via /history (SH 33.50 / TLT 83.25 / VIXY 21.44 vendredi). Structure par terme de VIX en contango selon Saxo 27 juillet (VIX 18.58 vs VIX3M 20.51) ; mardi VIX ~19.1.
Général
GénéralPouls du marché 3 minLa tonalité dominante à l’approche du premier jour FOMC est la deuxième vague de ventes liée à la désescalade sur le pétrole : le WTI à $80.95 (−4.6% mar / −9.4% depuis ven $89.31) après de…
POULS DU MARCHÉ
La tonalité dominante à l’approche du premier jour FOMC est la deuxième vague de ventes liée à la désescalade sur le pétrole : le WTI à $80.95 (−4.6% mar / −9.4% depuis ven $89.31) après des titres évoquant de « bons échanges » entre les États-Unis et l’Iran, tandis que les actions au comptant ont clôturé en ordre dispersé lundi (S&P 7413.18 +0.02%, Nasdaq 24932.08 −0.18%, Dow 52210.08 +0.51%). Le signal inter-marchés : VIX toujours ~19.1 avec une courbe en contango alors même que le 10 ans évolue près de 4.64% et que l’EURUSD recule à 1.1369 — incertitude sur la queue de distribution des hausses, pas volatilité de crise. À surveiller : décision FOMC de juil 29 14:00 ET : Manifold ~22% de probabilité de hausse vs CME FedWatch toujours ~34–36%, avec les résultats MSFT/META le même soir.
Plan Appétit pour le risque 4/4 calmes
Indices
S&P 500 Données7,413.18
hier 7,411.98
▲ +0.02%
NASDAQ Données24,932.08
hier 24,975.82
▼ -0.17%
Dow Jones Données52,210.08
hier 51,947.25
▲ +0.51%
Russell 2K Données2,948.04
hier 2,930.00
▲ +0.27%
Matières premières
Métaux
Gold Données4,048.20
hier 4,091.40
▼ -1.06%
Copper Données6.34
hier 6.34
▼ -0.25%
Énergie
Oil (WTI) Données80.95
hier 84.82
▼ -4.56%
Crypto
Bitcoin Données63,506.00
hier 65,260.00
▼ -2.69%
Ethereum Données1,881.82
hier 1,952.14
▼ -3.60%
Taux
10Y Yield Données4.64
hier 4.63
▼ -0.81%
Volatilité
VIX Données19.10
hier 18.58
▲ +2.80%
Dollar et FX
EUR/USD Données1.14
hier 1.14
▼ -0.32%
Couverture
VIX Données19.10 / 25.00
hier 18.58
Non déclenché
10Y-2Y spread Données0.34 / -0.20
hier 0.36 / -0.20
Non déclenché
HY OAS (BAMLH0A0HYM2) Données2.79 / 5.00
hier 2.77 / 5.00
Non déclenché
S&P drawdown from recent high (~7509) Données-1.28 / -10.00
hier -1.29 / -10.00
Non déclenché
DonnéesInstruments de couverture : GLD, TLT, SH, VIXY · Trésorerie cible 20%
Si déclenché aujourd'hui — agir maintenant IA
• Alléger les semi/IA à fort bêta (poche ASML/MSFT) d’environ 1/3 avant FOMC + volatilité des résultats
• Ajouter un put spread sur SPY ou une position initiale sur VIXY tant que VIX ~19 reste sous le seuil de déclenchement 25
• Renforcer le coussin de liquidités USD/CHF ; considérer l’énergie comme un binaire lié à Hormuz, et non comme une couverture stable après le repli de −9% du WTI sur deux séances
IAAucun des quatre déclencheurs de krach n’est activé (VIX 19.1, courbe +0.34, HY OAS 2.79, SPX seulement ~−1.3% depuis ~7509), le régime reste donc en appétit pour le risque — mais les risques identifiés du jour (trêve fragile à Hormuz, queue de hausse de taux FOMC, débouclement ASML/capex IA, intervention USDJPY, enchaînement de résultats des méga-cap) plaident pour maintenir une liste de couvertures pré-validée. Si deux déclencheurs basculent, exécuter la checklist en quelques minutes plutôt que de relancer des recherches sous stress.
Actions
Tableau des idées
TickerRegionCall Conv. Price1dType
ASMLASML Holding N.V. USBUY6.5 1655.26-5.79% Croissance
XOMExxon Mobil Corporation USBUY6 154.77-1.38% Matière première
MSFTMicrosoft Corporation USBUY6.5 389.1+1.94% Croissance
ASML.ASASML Holding N.V. (Amsterdam) EUBUY6.5 1429.8-8.52% Croissance
TTE.PATotalEnergies SE EUBUY6.5 74.38-2.00% Matière première
GOSSGossamer Bio, Inc. PennyBUY6 0.1994+46.62% Penny
ActionsIdées actions US 3 minASML BUY · XOM BUY · MSFT BUY
IDÉES ACTIONS US
Ticker Nom Conviction 1j
ASML= ASML Holding N.V. 6.5 -5.79%
XOM↓ Exxon Mobil Corporation 6 -1.38%
MSFTNOUVEAU Microsoft Corporation 6.5 +1.94%
ASML  CROISSANCE BUY 🔥 20-numéros consécutifs=
ASML Holding N.V. • Technology
6.5/10 Conviction
$1655.26
▼ -5.79%
Au cours des 1–2 prochaines semaines, l’ADR ne devrait se stabiliser que s’il reconquiert la zone des mid-$1,700 après le choc Chine-DUV de lundi — ASML a clôturé à $1,655.26 (−5.8% vs ven $1,757.09) à la suite d’un…
Juillet 27 : ASML −6% à −8% après le rapport sur la production de masse immersion-DUV en Chine (The Information / Moneycontrol) La Chine reste ~troisième marché ASML au T2 ; outils domestiques à un stade précoce (~5 unités 2026) Tonalité sectorielle : AMAT/LRCX également fortement vendues sur le même titre
Objectif
$1850.00
Conviction 65%

TradingView's price for ASML. It is not the last print in this letter.

XOM  MATIÈRE PREMIÈRE BUY 🔥 20-numéros consécutifs↓
Exxon Mobil Corporation • Energy
6/10 Conviction
$154.77
▼ -1.38%
À l’approche de la publication du 31 juil, XOM devrait se traiter comme un bêta résiduel au détroit d’Ormuz plutôt que comme un long directionnel pur sur la dynamique pétrolière — le $154.77 de lundi (−1.4% vs ven…
Juillet 27–28 : chute du brut sur la pause/discussions États-Unis–Iran (WTI vers $81) pénalisant les majors avant les résultats (Yahoo Finance) Résultats T2 de XOM prévus le 31 juillet Les précédents commentaires de la société faisaient état d’un relèvement séquentiel de l’amont de $3.5–3.9B grâce à des liquides plus solides — désormais exposé à une révision liée à un pétrole plus faible
Objectif
$165.00
Conviction 60%

TradingView's price for XOM. It is not the last print in this letter.

MSFT  CROISSANCE BUYNOUVEAU
Microsoft Corporation • Technology
6.5/10 Conviction
$389.10
▲ +1.94%
Au cours des 48 prochaines heures jusqu’aux résultats publiés après clôture le mercredi 29 juillet, MSFT devrait offrir la lecture la plus claire pour déterminer si la monétisation d’Azure AI franchit toujours un seuil…
29 juillet après clôture : résultats T4 FY26 de Microsoft (croissance d’Azure + capex comme facteurs déterminants) Consensus ~$87.6B de chiffre d’affaires / ~$4.22–4.24 de BPA ; Azure attendu à ~39–40% en CC Clôture de lundi à $389.10 après le washout de vendredi à $381.70 dans le software/IA
Objectif
$430.00
Conviction 65%

TradingView's price for MSFT. It is not the last print in this letter.

Cadre de recherche — pas une recommandation d’achat ou de vente.
ActionsIdées actions Europe 2 minASML.AS BUY · TTE.PA BUY
IDÉES ACTIONS EUROPE
Ticker Nom Conviction 1j
ASML.AS= ASML Holding N.V. (Amsterdam) 6.5 -8.52%
TTE.PA= TotalEnergies SE 6.5 -2.00%
ASML.AS  CROISSANCE BUY 🔥 20-numéros consécutifs=
ASML Holding N.V. (Amsterdam) • Technology
6.5/10 Conviction
$1429.80
▼ -8.52%
Au cours des prochaines séances, la ligne d’Amsterdam devrait rester le jumeau à bêta plus élevé de l’ADR face au choc Chine-DUV — le €1,429.8 de lundi (−8.5% vs vendredi €1,563) a intégré le risque de substitution plus…
27 juillet : ASML à Amsterdam en fort repli sur des titres évoquant une production de masse chinoise en immersion-DUV Rapport : ~5 outils DUV domestiques visés en 2026 / ~20 l’an prochain — stade précoce vs l’échelle de ASML Part de la Chine dans les ventes de systèmes ASML déjà tombée à 14% au T2 contre 19% au T1 (TNW)
Objectif
$1600.00
Conviction 65%

TradingView's price for ASML.AS. It is not the last print in this letter.

TTE.PA  MATIÈRE PREMIÈRE BUY 🔥 13-numéros consécutifs=
TotalEnergies SE • Energy
6.5/10 Conviction
$74.38
▼ -2.00%
À l’approche d’une nouvelle semaine de diplomatie autour d’Hormuz, TTE.PA devrait afficher un repli maximal plus limité qu’un bêta amont pur, le programme de rachat de juil. 20–24 de €107.5M et des marges de raffinage…
Publication du 28 juillet : TotalEnergies a racheté 1.45M d’actions pour €107.5M (juil. 20–24) à un prix moyen de €73.97 Juil. 27–28 : repli des majors pétrolières alors que la détente WTI/Brent se prolongeait T2 publié le 23 juil. : résultat net ajusté de $6B, porté par la vigueur du raffinage/trading sur fond de perturbations liées à la guerre avec l’Iran
Objectif
$82.00
Conviction 65%

TradingView's price for TTE.PA. It is not the last print in this letter.

Cadre de recherche — pas une recommandation d’achat ou de vente.
ActionsPenny stocks 1 minGOSS BUY
PENNY STOCKS
Ticker Nom Conviction 1j
GOSSNOUVEAU Gossamer Bio, Inc. 6 +46.62%
GOSS  PENNY BUYNOUVEAU
Gossamer Bio, Inc. • Health Care
6/10 Conviction
$0.1994
▲ +46.62%
Au cours des 6–8 prochaines semaines, en amont d’un dépôt prévu en septembre 2026 d’une NDA pour le seralutinib dans l’HTAP, GOSS devrait se traiter comme un proxy à forte dilution sur l’acceptation du dossier par la…
Narratif
2/2
Catalyseur
2/2
Bilan
0/2
Prix écrasé
2/2
Institutionnel
0/1
Social
0/1
27 juillet : les minutes Pre-NDA Type B soutiennent un dépôt de NDA en septembre 2026 pour le seralutinib dans l’HTAP 27 juillet : réacquisition des droits mondiaux auprès de Chiesi (économie globale réinternalisée) Les actionnaires ont approuvé l’échange d’obligations convertibles + l’autorisation d’un regroupement d’actions
Objectif
$0.3500
GOSS between stop and target 0.1994
0.080.35
Stop on the left, target on the right. Red and green mark those ends only. The tick is the last price.

TradingView's price for GOSS. It is not the last print in this letter.

La plupart des titres sous 5 $ qui paraissent bon marché le restent, ou vont à zéro. Cet écran est de la diligence, pas une liste d’achats.
Cadre de recherche — pas une recommandation d’achat ou de vente.
Forex
ForexRadar de rééquilibrage forex 1 min
RADAR DE RÉÉQUILIBRAGE FOREX
Devise de base: EUR
Devise vs EUR Court terme Moyen terme Long terme
USD 🔥5 RECHERCHER (5) NEUTRE (1) ÉVITER (-3)
CHF 🔥20 RECHERCHER (4) RECHERCHER (3) NEUTRE (0)
GBP 🔥20 RECHERCHER (2) NEUTRE (0) NEUTRE (-1)
JPY 🔥20 ÉVITER (-5) NEUTRE (-1) RECHERCHER (3)
Actions de rééquilibrage suggérées
AUGMENTER USD vs EUR — Maintenir une surpondération tactique de USD jusqu’à mer. FOMC tant que les probabilités de hausse restent dans le…
Conviction 60%
AUGMENTER CHF vs EUR — Renforcer CHF contre EUR comme poche défensive la plus lisible à l’approche de FOMC/de la semaine des publications des…
Conviction 50%
RÉDUIRE JPY vs EUR — Rester sous-pondéré JPY contre EUR tant que l’USDJPY évolue dans le haut des 163 — ne retourner la position qu’en cas…
Conviction 60%
Crypto
CryptoPanorama crypto 2 minMardi, les crypto ont effacé le rebond de lundi vers FOMC (BTC $63,506 / ETH $1,881.82) tandis que les flux spot-ETF de juil. 27 montraient que BTC fuyait encore (−$11.6M) alors même que ET…
PANORAMA CRYPTO
Mardi, les crypto ont effacé le rebond de lundi vers FOMC (BTC $63,506 / ETH $1,881.82) tandis que les flux spot-ETF de juil. 27 montraient que BTC fuyait encore (−$11.6M) alors même que ETH enregistrait un modeste +$9–12M. Considérer le complexe comme de la volatilité événementielle, et non comme un changement confirmé de régime de flux, jusqu’à la prise de parole de Fed.
Ticker Nom Conviction 1j
BTC Bitcoin 5 -2.69%
ETH Ethereum 5 -3.60%
BTC  HOLD 🔥 18-numéros consécutifs
Bitcoin
5/10 Conviction
$63506.00
▼ -2.69%
À l’approche du FOMC de mercredi, BTC devrait défendre la zone des bas-$63k plutôt que de reconquérir $65k sur la seule demande ETF — le $63,506 de mardi (−2.7% vs lun. $65,260) s’accompagne d’une nouvelle séance de…
Sorties nettes spot ETF d’environ $11.6M le juil. 27 BTC (IBIT/FBTC) Cours CoinGecko mardi $63,506 après $65,260 lundi À surveiller : volume FOMC du juil. 29 et bascule éventuelle des impressions quotidiennes ETF en positif
Conviction 50%

TradingView's price for BTC. It is not the last print in this letter.

undefined · 20d illustrative range
undefined illustrative 20-day price cone from 63506: 5th pct 56709.81, median 63361.79, 95th pct 70794.03 (vol 23.94% annualised)undefined · 20d illustrative range55864.7661122.8766380.9771639.08Illustrative · vol 23.94% ann. · not a forecast-9d0+20d
ETH  HOLD 🔥 18-numéros consécutifs
Ethereum
5/10 Conviction
$1881.82
▼ -3.60%
À court terme, le bid relatif ETF de ETH est nécessaire mais non suffisant pour renforcer à l’ACHAT vers FOMC — le $1,881.82 de mardi (−3.6% vs lun. $1,952) a nettement corrigé malgré les entrées d’environ $9–12M le…
Jul 27 ETH spot ETF flux net d’entrées ~$9–12M (ETHA en tête) Mar. CoinGecko à $1,881.82 après $1,952.14 lun. À surveiller : si le leadership de ETH ETF persiste post-FOMC
Conviction 50%

TradingView's price for ETH. It is not the last print in this letter.

undefined · 20d illustrative range
undefined illustrative 20-day price cone from 1881.82: 5th pct 1575.65, median 1871.55, 95th pct 2223.02 (vol 37.14% annualised)undefined · 20d illustrative range1536.811778.492020.182261.86Illustrative · vol 37.14% ann. · not a forecast-9d0+20d
Cadre de recherche — pas une recommandation d’achat ou de vente.
Général
GénéralPerspectives matières premières 3 minLe reflux de la prime de désescalade sur le pétrole se prolonge mardi : le WTI a coté $80.95 (−4.6% vs lundi $84.82 ; −9.4% vs vendredi $89.31), les manchettes sur les discussions États-Uni…
PERSPECTIVES MATIÈRES PREMIÈRES
Le reflux de la prime de désescalade sur le pétrole se prolonge mardi : le WTI a coté $80.95 (−4.6% vs lundi $84.82 ; −9.4% vs vendredi $89.31), les manchettes sur les discussions États-Unis–Iran continuant d’effacer la prime de guerre, tandis que l’or a reculé à $4,048.2 (−1.1%) à l’approche de la queue de hausse des 28–29 juillet de FOMC.
La baisse simultanée du pétrole et de l’or à l’approche de FOMC — avec un DFII10 toujours à 2.43 (24 juillet) et Manifold/FedWatch intégrant encore une…
Ticker Nom Conviction 1j
GC=F Gold 5.5 -1.06%
CL=F WTI Crude Oil 5 -4.56%
HG=F Copper 4.5 -0.25%
DBA Agriculture (DBA) 3.5 -2.19%
Gold  MÉTAL PRÉCIEUX HOLD 🔥 18-numéros consécutifs
GC=F
5.5/10 Conviction
$4048.20
▼ -1.06%
Au cours des 24–48 prochaines heures jusqu’au communiqué du FOMC du 29 juillet, l’or devrait défendre $4,000 plutôt que de re-tester les $4,091 de lundi — le niveau de mardi à $4,048.2 (−1.1% vs lundi) reflète un dollar…
28 juillet : or spot/futures −0.7% à −1.1% autour de $4,040–4,048 avant FOMC (Straits Times/FXStreet) GC=F mardi $4,048.2 après lundi $4,091.4 Manifold ~22% / FedWatch ~34–36% de probabilités de hausse de taux en juillet maintiennent un risque haussier sur les taux réels
Conviction 55%

TradingView's price for GC=F. It is not the last print in this letter.

undefined · 20d illustrative range
undefined illustrative 20-day price cone from 4048.2: 5th pct 3722.16, median 4043.09, 95th pct 4391.68 (vol 17.85% annualised)undefined · 20d illustrative range3681.993931.944181.94431.85Illustrative · vol 17.85% ann. · not a forecast-9d0+20d
WTI Crude Oil  ÉNERGIE HOLD 🔥 18-numéros consécutifs
CL=F
5/10 Conviction
$80.95
▼ -4.56%
Au cours des prochaines séances, considérer le WTI comme un binaire Hormuz/diplomatie autour de $78–85 plutôt qu’une position longue de tendance — le $80.95 de mardi prolonge la pause baissière de lundi (−4.6% sur la…
Juillet 28 : WTI proche de ses plus bas d’une semaine ~$81, les gros titres sur les discussions États-Unis–Iran dominant (CNBC/FXStreet) CL=F mardi $80.95 après lundi $84.82 et vendredi $89.31 Goldman : Brent vers $80 d’ici la fin de l’année si Hormuz rouvre pleinement (CNBC)
Conviction 50%

TradingView's price for CL=F. It is not the last print in this letter.

undefined · 20d illustrative range
undefined illustrative 20-day price cone from 80.95: 5th pct 61.95, median 79.98, 95th pct 103.26 (vol 55.12% annualised)undefined · 20d illustrative range59.4774.8990.32105.74Illustrative · vol 55.12% ann. · not a forecast-9d0+20d
Copper  MÉTAL INDUSTRIEL HOLD 🔥 18-numéros consécutifs
HG=F
4.5/10 Conviction
$6.34
▼ -0.25%
Sur la semaine à venir jusqu’à FOMC et les indicateurs d’activité en Chine, le cuivre devrait évoluer de manière erratique dans la bande $6.25–6.50 — le $6.3415 de lundi (−0.3% vs ven. $6.3575) ne montre aucune nouvelle…
HG=F lundi $6.3415 après vendredi $6.3575 Proxy ETF CPER lundi $38.77 Aucune nouvelle perturbation minière ni annonce de stimulus chinois au cours des 48 dernières heures
Conviction 45%

TradingView's price for HG=F. It is not the last print in this letter.

undefined · 20d illustrative range
undefined illustrative 20-day price cone from 6.3415: 5th pct 5.79, median 6.33, 95th pct 6.93 (vol 19.4% annualised)undefined · 20d illustrative range5.726.156.577Illustrative · vol 19.4% ann. · not a forecast-9d0+20d
Agriculture (DBA)  AGRICULTURE HOLD 🔥 18-numéros consécutifs
DBA
3.5/10 Conviction
$27.62
▼ -2.19%
À court terme, l’agriculture reste un diversifiant et non une poche directionnelle — DBA lundi $27.62 (−2.2% vs ven $28.24) sans catalyseur météo/récolte daté franchissant le seuil requis. Conviction 3.5 = surveillance…
DBA lundi $27.62 après $28.24 vendredi Aucune surprise USDA ni choc météo identifié au cours des 48 dernières heures À surveiller : prochain WASDE / mises à jour météo majeures sur les grandes cultures
Conviction 35%

TradingView's price for DBA. It is not the last print in this letter.

Cadre de recherche — pas une recommandation d’achat ou de vente.
GénéralTop 5 des risques du moment 1 min#1 Choc d’offre pétrolière détroit d’Ormuz / mer Rouge
TOP 5 DES RISQUES DU MOMENT
#RisqueProbabilité Impact Tendance
1Choc d’offre pétrolière détroit d’Ormuz / mer RougeNOUVEAUMoyenneÉlevéEn recul
2Surprise de hausse de FOMC / statu quo faucon de WarshNOUVEAUMoyenneÉlevéEn escalade
3Débouclage de la concentration IA/semicapex (ASML Chine DUV + publications des mega-caps)NOUVEAUÉlevéeÉlevéEn escalade
4Intervention USD/JPY sur des sommets pluri-décennauxNOUVEAUMoyenneMoyenStable
5Empilement de déceptions sur les résultats des mega-caps (surveillance de la breadth)NOUVEAUMoyenneMoyenNouveau
À surveiller: La capacité des discussions États-Unis–Iran à produire cette semaine une normalisation vérifiable du trafic de tankers à Ormuz
Actions
ActionsBilan réel des portefeuilles 3 min30d hit rate 46%
BILAN RÉEL DES PORTEFEUILLES
P&L par portefeuille
No book with a live quote is included in this bar.
Named holdings. 2 smaller positions (2.21%) are off this picture.
Portfolio allocation: TTE.PA 15.14%, ASML.AS 13.89%, XOM 13.31%, USO 13.3%, ASML 11.26%, BTC-USD 10.39%, ETH-USD 7.22%, TSM 6.94%, INTC 4.01%, UNH 2.95%, GOSS 1.59%TTE.PA15.14%ASML.AS13.89%XOM13.31%USO13.3%ASML11.26%BTC-USD10.39%ETH-USD7.22%TSM6.94%INTC4.01%UNH2.95%GOSS
Tech US
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
ActionTickerQtéStatut
AchatASML0.6576envoyé
AchatXOM6.89envoyé
AchatMSFT2.69envoyé
Positions actuelles
PositionValeurP&L latent
TSM ×20.93$8353.79-2.0%
ASML ×8.19$13559.23-5.8%
XOM ×104$16022.98+1.9%
UNH ×8.49$3546.85-2.0%
INTC ×52.72$4832.51-2.7%
MSFT ×2.69$1045.39+0.0%
Historique des résultats 2 Sur la bonne voie · 3 En retard · 1 Position clôturée
PositionConviction initiale Performance depuisVerdict
TSM (2026-07-18)7/10+0.2%Sur la bonne voie
ASML (2026-07-18)8/10-5.3%En retard
XOM (2026-07-18)8/10+5.0%Sur la bonne voie
UNH (2026-07-18)7/10-2.0%En retard
INTC (2026-07-24)7.5/10-0.7%En retard
GOOGL (2026-07-20)7/10-8.5%Position clôturée
Euro Only
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
ActionTickerQtéStatut
AchatASML.AS0.9319envoyé
AchatTTE.PA17.56envoyé
Positions actuelles
PositionValeurP&L latent
ASML.AS ×11.7$16723.66-7.7%
TTE.PA ×245$18229.17+1.8%
Historique des résultats 1 Sur la bonne voie · 1 En retard
PositionConviction initiale Performance depuisVerdict
ASML.AS (2026-07-18)7/10-7.0%En retard
TTE.PA (2026-07-18)7.5/10+5.5%Sur la bonne voie
Penny Plays
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
ActionTickerQtéStatut
VenteOTLK13219envoyé
AchatGOSS9607envoyé
Positions actuelles
PositionValeurP&L latent
GOSS ×9607$1915.71+0.0%
Historique des résultats 1 Position clôturée
PositionConviction initiale Performance depuisVerdict
OTLK (2026-07-18)7/10-23.4%Position clôturée
Anti-Fragile
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
Aucun mouvement aujourd'hui — aucune thèse ouverte n'a nécessité d'ajustement.
Trend Follow
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
Aucun mouvement aujourd'hui — aucune thèse ouverte n'a nécessité d'ajustement.
Commodities
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
ActionTickerQtéStatut
ConserverGLD4.48—
ConserverUSO128—
Positions actuelles
PositionValeurP&L latent
USO ×128$16011.20-3.7%
GLD ×4.48$1679.73+0.7%
Historique des résultats 2 Sur la bonne voie
PositionConviction initiale Performance depuisVerdict
USO (2026-07-18)8/10+0.7%Sur la bonne voie
GLD (2026-07-27)6.5/10+0.7%Sur la bonne voie
Crypto
Performance
Path statistics are hidden. The quotes are estimated, or the time-weighted return disagrees with dollar P&L.
Mouvements du jour
ActionTickerQtéStatut
ConserverBTC-USD0.1970—
ConserverETH-USD4.62—
Positions actuelles
PositionValeurP&L latent
BTC-USD ×0.1970$12510.68-2.5%
ETH-USD ×4.62$8691.19-1.2%
Historique des résultats 1 Sur la bonne voie · 1 En retard
PositionConviction initiale Performance depuisVerdict
BTC-USD (2026-07-18)7/10-0.8%En retard
ETH-USD (2026-07-20)6.5/10+0.7%Sur la bonne voie
Taux de réussite sur 30 jours, tous portefeuilles : +46.15%
Glossaire
largeur de marché
Nombre de titres qui participent à un mouvement (par exemple % au-dessus de leur moyenne à 200 jours).
courbe des taux
Rendements des obligations d’État selon l’échéance ; une courbe inversée (court terme au-dessus du long) a souvent précédé un ralentissement.
point de base
Un centième de point de pourcentage (0,01 %).
backwardation
Structure par terme où les échéances proches coûtent plus cher que les lointaines, souvent un signal de stress pour le VIX.
conviction
Note de 0 à 10 du desk sur la solidité des preuves d’une idée ; ce n’est pas une probabilité.
contango
Structure par terme où les échéances lointaines coûtent plus cher que les proches.
drawdown
Baisse d’un prix ou d’un portefeuille entre un sommet et un creux.
Sharpe
Rendement excédentaire par unité de volatilité ; plus il est élevé, mieux c’est.
2s10s
Rendement à 10 ans moins rendement à 2 ans, mesure courante de la pente de la courbe.
bêta
Sensibilité d’une action aux mouvements du marché ; 1,0 évolue comme le marché.
VIX
Indice de volatilité du CBOE : prix, sur le marché des options, de la volatilité à 30 jours du S&P 500 ; plus il monte, plus le marché anticipe de turbulences.
RSI
Relative Strength Index : indicateur de momentum de 0 à 100 ; au-dessus de 70 souvent lu comme suracheté, sous 30 comme survendu.
P/E
Ratio cours/bénéfice : cours de l’action divisé par le bénéfice par action.
OAS
Option-adjusted spread : rendement supplémentaire d’une obligation par rapport à un taux sans risque, corrigé des options intégrées.
RRG
Relative Rotation Graph : trace la force relative et son momentum pour repérer leaders et retardataires.
ATH
Plus haut historique.
TWR
Rendement pondéré par le temps : performance hors effet des flux d’entrée et de sortie.
Morning Alpha • Généré le Tue, 28 Jul 2026 08:12:03 GMT • info@gmc-works.com